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老师,这个题的话,资本资产定价模型,无风险报酬率+股票的贝塔系数*(市场平均风险报酬率-无风险报酬率)6%为什么不减3%

老师,这个题的话,资本资产定价模型,无风险报酬率+股票的贝塔系数*(市场平均风险报酬率-无风险报酬率)6%为什么不减3%
2022-03-29 17:10
答疑老师

齐红老师

职称:注册会计师;财税讲师

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2022-03-29 17:28

必要报酬率=无风险收益率+风险收益率    R=Rf+β×(Rm-Rf)    R表示某资产的必要收益率;    β表示该资产的系统风险系数;    Rf表示无风险收益率;    Rm表示市场组合收益率;   (Rm-Rf)表示市场风险溢酬,即市场组合的平均风险报酬率

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快账用户2256 追问 2022-03-29 17:29

那6%为什么不减3%

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齐红老师 解答 2022-03-29 18:40

rm是市场组合收益率,这里说的是市场组合平均风险报酬率,需要辨别一下

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必要报酬率=无风险收益率+风险收益率    R=Rf+β×(Rm-Rf)    R表示某资产的必要收益率;    β表示该资产的系统风险系数;    Rf表示无风险收益率;    Rm表示市场组合收益率;   (Rm-Rf)表示市场风险溢酬,即市场组合的平均风险报酬率
2022-03-29
您好,计算过程如下 1.风险报酬率=8%-3.5%=4.5% 2.期望报酬率=3.5%+1.6*4.5%=10.7% 3.必要报酬率=3.5%+1.2*4.5%=8.9%,值得的投资 4.3.5%+贝塔*4.5%=11%,贝塔系数=1.67
2022-06-06
好的,是9%/3%=3,用市场风险收益率计算。
2022-03-30
同学这个是财务管理第二章的
2022-07-02
同学你好 该股票的报酬率 =6%%2B1.5*(10%-6%) =12%
2022-02-12
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